Эксперты Investopedia выделили восемь самых распространенных ошибок при инвестировании, которые может совершить большинство начинающих инвесторов.

Опрошенные UBR.ua эксперты дополнили эти рекомендации исходя из собственного опыта инвестирования.

Иностранные инвесторы выкупили портфель долгов банков-банкротов: готовы влить в проблемные активы еще $100 млн

1. Непонимание инвестиций

Нельзя вкладывать деньги в компании, бизнес-модели которых вы не понимаете. Лучший способ избежать этого – создать диверсифицированный портфель биржевых фондов (ETF) или взаимных фондов.

В случае инвестирования в отдельные акции прежде, чем вкладывать деньги, нужно убедиться, что полностью понимаете бизнес компаний, бумаги которых собираетесь приобрести.

1. Влюбленность в компанию

Если компания, в которую вложили деньги, преуспевает, ни в коем случае нельзя «влюбляться» в нее и забывать, что вы приобрели ее акции в качестве инвестиции – чтобы заработать деньги. Всегда нужно быть готовым продать те активы, которые перестали быть привлекательными с инвестиционной точки зрения.

1. Отсутствие терпения

Медленный и устойчивый подход к росту портфеля принесет более значительную прибыль в долгосрочной перспективе. Нельзя ожидать стремительного роста своих инвестиций и всегда сохранять реалистичность ожиданий в отношении сроков роста портфеля и доходности.

1. Слишком большой инвестиционный оборот

Если вы не являетесь институциональным инвестором с низкими комиссионными ставками, транзакционные издержки могут съесть вас «заживо». Что уж говорить о краткосрочных налоговых ставках и альтернативной стоимости упущенной выгоды от других разумных инвестиций в долгосрочной перспективе.

В Израиле арестовали инвестора Rocket: подозревают в отмывании денег

1. Попытка определить время рынка

Попытка определить точное время для вхождения в рынок зачастую «убивает» прибыль, потому что успешно выбрать нужный момент чрезвычайно сложно. Даже институциональные инвесторы часто не могут сделать это успешно.

1. Избыточное ожидание

Стремление «отыграться» – еще один способ, гарантирующий потерю всей прибыли, которую можно накопить. Это означает, что вы ждете, чтобы продать убыточную позицию, пока она не вернется к своей первоначальной стоимости. В экспертной среде это называется «когнитивная ошибка».

1. Отсутствие диверсификации

Профессиональные инвесторы могут получить «альфу» (или избыточную доходность по сравнению с эталоном), инвестируя в несколько концентрированных позиций, но обычным инвесторам не следует этого делать.

Разумнее придерживаться принципа диверсификации – распределять риски по всем основным направлениям. При построении индивидуального портфеля акций включите все основные сектора – целесообразно не выделять более 5-10% средств портфеля на одну инвестицию.

1. Поддаться своим эмоциям

Бытует мнение, что убийца №1 возврата инвестиций – это убеждение в том, что на рынке правят эмоции страха и жадности. Возможно, это предположение и верно, поэтому инвесторы не должны позволять страху или жадности контролировать свои решения.

Вместо этого нужно сосредоточиться на более широкой картине. Доходность фондового рынка может сильно отклоняться в более короткие сроки, но в долгосрочной перспективе историческая доходность акций с большой капитализацией может составлять в среднем 10%.

Инвесторы не несут деньги в отделы продаж ЖК из-за страха войны: застройщики подняли цены с запасом

Руководитель отдела аналитики ГК Forex Club Андрей Шевчишин дополнил перечисленные советы такими рекомендациями:

• есть разные типы инвестиций, но очевидно, что для рисковых вложений каждый должен быть готовым их потерять (психологически);
• всегда, когда думаете об инвестициях, думайте не только о том, как «войти» в инвестицию, но и о том, как из нее «выйти» – будет ли такая возможность, какие ликвидность или ставки;
• инвестор не может контролировать свою будущую прибыль, но может контролировать свои риски – именно этим и необходимо заниматься;
• если у вас не получается эффективно самостоятельно заниматься инвестициями, возможно лучше это доверить профессионалам;
• упасть могут даже самые сильные и «любимые» рынком акции (как например недавно обрушилась Meta – материнская компания Facebook), а в индексе Рассел 3000 более 40% акций теряют порядка 70% и никогда к ним не возвращаются. Но диверсифицируя вложения, можно избежать множество рисков индивидуального выбора.

Директор департамента управления активами Concorde Capital Артем Щербина по просьбе UBR.ua поделился своими рекомендациями для успешного инвестирования:

1. Важно выстроить инвестиционную стратегию с учетом своих целей, возможностей и необходимости в инвестируемых деньгах. Во-первых, если человек вкладывает все свободные денежные средства – это будет вредить рациональным решениям в период инвестирования.

Поэтому под инвестиции необходимо выделять лишь избыток средств, находящихся в собственности такого инвестора. Тогда любые колебания на рынке, скорее, будут восприниматься как возможности, чем как риск.

1. Не только начинающему, но и опытному инвестору следует понимать потенциальный денежный поток. Например, если использовать инвестиционный счет как накопительный, то есть регулярно перечислять на него новые средства – тогда инвестиционная стратегия должна быть максимально долгосрочной и человек может вкладывать значительные средства в рисковые активы (акции, криптовалюты и т.д.).

Если же средства инвестору могут потребоваться через некоторое время, тогда стратегия должна быть консервативной (преимущество в инвестировании в облигации, акции крупных корпораций).

В Киеве накрыли мошенническую схему с криптовалютой: инвесторам обещали сверхприбыль

1. Распределение времени. Если у человека есть время на обучение, тестирование стратегий и знакомство с торговыми терминалами, тогда следует использовать такое время на углубление в сферу инвестиций, пробовать мелкие инвестиции.

Со временем у человека появится понимание инструментов, в какие из них удобно вкладывать средства, а в какие – нет. Если времени нет, тогда лучше обратиться к профессиональным управляющим активами. Такие эксперты должны рассказать об их стратегиях, показать риски и возможности работы с ними.

1. Риск-менеджмент. Уже в процессе инвестирования следует иметь заранее продуманный план действий: что если инвестиция не оправдала ожидания, что, если человек несет убытки, стоит ли оставаться в таком активе или выйти с текущими убытками, чтобы они не стали еще больше со временем.

Здесь многое решает именно опыт.

Инвестору следует помнить, подчеркнул Артем Щербина, что инвестирование не имеет никаких гарантий. Только время может оказать положительное влияние на портфель в целом.

Золото скупают все, кому не лень: самому ходовому драгметаллу прочат резкое подорожание

Аналитик компании Esperio Александр Болтян убежден, что «нельзя инвестировать тем людям, которые не имеют специализированных знаний». Инвестиции требуют вовлечения, то есть заниматься ими нужно при наличии свободного времени:

• такая деятельность подвластна тем, у кого стабильное психоэмоциональное состояние – инвестиции не всегда приносят прибыль, а иногда наносят убытки;
• неподготовленный человек в сложной ситуации не знает, как себя вести, что приводит к большим потерям;
• следует понимать, что инвестировать можно только свободные деньги – нельзя занимать деньги или брать кредит для того, чтобы обогатиться на инвестициях;
• нельзя возлагать слишком большие надежды на высокие прибыли при несоответствии фактической картинки – наблюдая отрицательный результат инвестор может избавиться от инвестиций, а затем окажется, что бизнес не приносил прибыль, например, из-за сезонных факторов.

Выше перечисленные примеры Александр Болтян назвал «демонстрацией ситуаций эмоционального давления на инвестирующих деньги при отсутствии знаний».

«Инвестировать можно после того, как проведена подготовительная работа – анализ рынка, понимание временного фактора инвестиции, понимание потенциальной прибыли и потенциального ущерба», – заявил он в комментарии UBR.ua.